伊莉討論區

標題: 高利時代來臨，外幣活存以外的新選擇：機動到期債券基金！ [打印本頁]

作者: chandlerhcen 時間: 2023-10-17 05:54 AM 標題: 高利時代來臨，外幣活存以外的新選擇：機動到期債券基金！

高利時代來臨，外幣活存以外的新選擇：機動到期債券基金！

Yahoo特別企劃更新時間： 2023年10月16日週一下午7:30 文／蔡季伶

自2022年3月起，Fed開啟升息循環打壓通膨，全球即進入高利率時代。在暴力升息的環境下，投資人開始轉而留意高息低風險的投資產品，不論是高利存款、目標到期債券基金或債券ETF都成為大量資金的停泊站。復華投信近期也順應時勢，推出一檔復華A級債券傘型基金，目標在於抓住當前高利率時機，用「機動到期」機制鎖住債券高息與資本利得機會！

機動到期機制比較 A級債券傘型基金優勢多
比較市場投資人常見的投資方式，對應機動到期機制對比高利活存、海外債、債券ETF及目標到期債的優勢。

比較高利存款：投資人面對高利率環境，常會把一些資金轉去高利存款，不過通常僅三個月、六個月短天期且具有金額上限，因此存款利率會隨著未來降息而調降，無法鎖住高息，若要在時間相對較長且金額無限制的情況下，投資人從而把目標轉移至類似的保守型商品：債券商品。
比較債券產品：一般民眾布局債市工具通常有以下兩種，一是直接購買海外債，資金門檻與集中度風險較高，二是近來熱門的債券ETF，挑選與進出場時機幾乎依靠自身操盤經驗，比方說，像是熱賣的長天期債券ETF，波動度逼近台股平衡基金，低風險的投資人不見得抱得住。至於，債券基金，最低投資金額較少外，還有專業團隊主動管理，不過信用評等及計價幣別多元，選擇時還是要留意。
比較目標到期債：目標到期債券基金其中包含兩個基金類型，一個是有到期期限的目標基金；二是到期還本特性的債券基金。而機動到期機制則是目標到期債的升級版，不用等到債券到期，在特定時間後且淨值達目標即提前出場，可以掌握高息及資本利得收益機會。
而復華A級債券傘型基金，是以機動到期機制為主、A債為輔，基金成立次日起滿2.5年或3年後淨值達一定條件有提前結算機制，且以信評A級以上為主，不投資在非投資等級債，也就是說此檔基金設有達到目標報酬率後的提前出場機制，讓投資更有效率，並可降低未來利率不確定的投資風險。

A級債券傘型基金怎「鎖」債券高息收與資本利得機會?
復華推出的A級債券傘型基金可以想像為把錢綁定一段時間的概念，此刻進場鎖住當前高息、且可期降息機會下的資本利得上漲。產品能鎖住當前的高息收與等待未來資本利得機會，重點在於買入相對高息率的債券，且一路鎖定持有到出場為止，所以當基金結算前，投資人的資金都只能出不能進，等同是為投資人鎖定當前債券的高息與高殖利率，等待降息循環來臨時，以息收加上潛在資本利得的累積，達到目標報酬率並提前出場的機會。

穩健型投資人看過來！復華A級債券傘型基金正適合你
復華A級債券傘型基金屬信評A級且以成熟市場債券為主，品質優質且效率好。因此適合風險承受度低的穩健型投資人，或習慣承作外幣存款、外幣保單、退休族群，以及中長期有出國或在台置產等資金規劃的對象。

因為在機動到期機制設計中，只要基金成立滿2.5年或3年後，淨值達標就能自動提前出場，且具有雙重幣別，基金以美元及台幣計價，各自檢視淨值是否達標，因此對於投資者來說相對簡單明瞭。

作者: smile95 時間: 2023-10-17 09:13 AM

新產品要多了解不能盲從

作者: aa0975707559 時間: 2023-10-17 10:00 AM

現在新的賺錢方式要好好想一下啊

作者: gogosp 時間: 2024-4-30 07:29 AM

感謝版大的用心分享呀！

歡迎光臨伊莉討論區 (http://a401.file-static.com/)